Que es Market Profile y como se lee en futuros

La idea central

Market Profile es una forma de organizar el precio por tiempo, no solo por orden cronologico. En vez de ver una vela tras otra, muestra en que niveles de precio el mercado paso mas tiempo durante una sesion. Nacio en el Chicago Board of Trade en los años 80 para describir como se comporta una subasta continua.

La lectura basica es simple: donde hay mucho tiempo acumulado, el mercado encontro precios aceptables para compradores y vendedores. Donde hay poco, el precio paso rapido porque nadie quiso negociar ahi.

Los tres niveles que mas se usan

POC (Point of Control): el precio con mas tiempo negociado en la sesion. Funciona como imán o referencia de valor justo intradia.

Value Area (VAH y VAL): el rango donde se concentra aproximadamente el 70% de la actividad. VAH es el borde superior y VAL el inferior. Un precio fuera de la Value Area sugiere que el mercado busca un nuevo valor.

Initial Balance (IB): el rango de la primera hora de la sesion regular. Define el marco del dia: si el precio lo rompe, o si se queda dentro, cambia el tipo de jornada que es razonable esperar.

Como usarlo sin caer en la trampa de la señal

Market Profile describe contexto, no dice cuando comprar o vender. Un buen uso es comparar la apertura contra el valor del dia anterior: abrir dentro de valor, arriba o abajo suele condicionar el guion del dia. Luego se contrasta con datos historicos de cuantas veces ese escenario funciono, con su muestra y sus limites.

En Perfiltrade calculamos estos niveles sobre datos de bolsa para ES, NQ, RTY, YM y NKD, y los mostramos junto a la estadistica historica correspondiente. Es una herramienta de analisis, no asesoria de inversion.

Preguntas frecuentes

Market Profile sirve solo para futuros?

Se usa sobre todo en futuros por la calidad del dato de volumen y horario definido, pero el concepto aplica a cualquier mercado con subasta continua.

Que es un TPO?

TPO significa Time Price Opportunity: cada letra o bloque representa un periodo de tiempo (normalmente 30 minutos) en el que el precio toco un nivel.